Piyasa Gündemi
ABD'de federal hükümet kapalı kalmaya devam ederken, ABD Başkanı Donald Trump ile
Çin Devlet Başkanı Şi Cinping'in 30 Ekim'deki görüşmesi sonrasında varılan bir
yıllık ticaret ateşkesi piyasaları bir nebze rahatlatan bir gelişme oldu. Bu
durum kısa vadede ilişkilerde yumuşama sinyali verse de tarafların uzun vadeli
rekabetten vazgeçmeyeceğine dair endişeler ise devam ediyor. Avrupa ve ABD'de bugün
açıklanacak ekim ayı imalat PMI rakamları takip edilecektir. Yurt içinde ise
bugün ekim ayı enflasyon rakamları son derece önemli olacaktır. Hatırlanacağı
üzere, eylül ayı TÜFE rakamının beklentilerin oldukça üzerinde %3,23 olarak açıklanmasının
ardından piyasalarda faiz indirim beklentileri zayıflamış ve zayıf
bir seyir izlenmişti. Ekim ayı TÜFE rakamının aylık bazda %2,90 olarak gerçekleşeceğini
tahmin ediyoruz. Geçtiğimiz ay %4,62 ile yüksek gerçekleşen gıda enflasyonundan
sonra bu ay bir miktar yavaşlamasını ancak yüksek kalmaya devam etmesini
öngörüyoruz. Enflasyon verisinin performansı ve alt detayları, TCMB'ye yönelik
faiz indirim beklentilerini ve piyasadaki fiyatlamaları şekillendireceğinden
yakından takip edilecektir.
Açıklanacak Önemli Ekonomik Veriler
• 10:00 Türkiye Enflasyon Rakamları Önem: Yüksek
• 18:00 ABD ISM İmalat PMI Önem: Yüksek
BIST-100 Strateji
BIST-100 Endeksi cuma gününü %1,24 oranında bir yükselişle 10.972 puandan tamamladı.
Psikolojik öneme sahip 11.000 bölgesinin test edildiği endekste, enflasyon
verisinin ardından bu bölge üzerine yerleşme sağlanabilirse yükseliş eğilimi etkisini
sürdürebilir. 11.000 üzerindeki fiyatlamalarda 11.040 - 11.095 aralığı
kısa vadeli ilk direnç bölgesi olup, devamında 24 Ekim'de test edilen 11.160 seviyesi
ile 11.200 - 11.250 bölgesi direnç konumunda bulunmaktadır. Endekste kâr
satışlarında ise 10.925 - 10.900 aralığı ilk destek bölgesi olup, bu bölge altında
10.860 - 10.820 ve 10.760 destek olarak takip edilebilir. 50 günlük üssel
ortalamaya denk gelen 10.760 bölgesi üzerinde kalındığı sürece endekste pozitif
havanın korunabileceğini değerlendiriyoruz. BIST100 Endeksi'nin güne hafif alıcılı
bir açılışla başlamasını bekliyoruz
Önemli Makro ve Şirket Haberleri
Hazine ve Maliye Bakanlığı, Kasım ayı için iç borçlanma stratejisini ve ihale takvimini
açıkladı.
Kasım ayında gerçekleştirilecek ihaleler şunlardır:
o 7 ay vadeli kuponsuz hazine bonosu (yeniden ihraç, vade: 17/06/2026) o 6 ayda
bir kupon ödemeli 2 yıl vadeli sabit kuponlu devlet tahvili (yeniden ihraç, vade:
13/10/2027) o 6 ayda bir kupon ödemeli 5 yıl vadeli sabit kuponlu devlet tahvili
(yeniden ihraç, vade: 02/10/2030) o 6 ayda bir kira ödemeli 2 yıl vadeli TLREFK
endeksli kira sertifikası (doğrudan satış, vade: 17/11/2027) o 6 ayda bir
kupon ödemeli 2 yıl vadeli ABD doları cinsinden devlet tahvili (doğrudan satış,
vade: 19/11/2027) o 6 ayda bir kira ödemeli 2 yıl vadeli ABD doları cinsinden
kira sertifikası (doğrudan satış, vade: 19/11/2027)
Hazine, ay boyunca 95 milyar TL iç borç ve 137,6 milyar TL dış borç ödemesi yapmakla
yükümlüdür. Kasım ayında, 95 milyar TL tutarındaki iç borç servisini karşılamak
amacıyla toplam 128,3 milyar TL tutarında iç borçlanma yapılması planlanmaktadır.
Planlanan iç borç ödemelerinin tamamı faiz ödemelerine ayrılmış olup,
bu ay için anapara ödemesi bulunmamaktadır. Buna göre, iç borç çevirme oranı %135,1
seviyesinde gerçekleşecektir.
Günlük Bülten Makro / Şirket ve KAP Haberleri
---------------------------------------------
İŞ BANKASI / ISCTR 31.10.2025 18:11:44
Banka, 3Ç25'te 14.213 mn TL net kar (kons: 14.013 mn TL, Gedik: 14.458 mn TL, yıllık:
+%157, çeyreklik: -%18) açıklamıştır. (NÖTR)
AGESA HAYAT EMEKLİLİK / AGESA 31.10.2025 23:40:00
Şirket, 3Ç25'te 1.316 mn TL net kar (kons: 1.323 mn TL, yıllık: +%87, çeyreklik:
+%4) açıklamıştır. (NÖTR)
TÜPRAŞ / TUPRS 31.10.2025 18:19:22
Şirket, 3Ç25'te 220.666 mn TL satış geliri (kons: 207.985 mn TL, Gedik: 207.153
mn TL, yıllık: -%17), 19.787 mn TL FAVÖK (kons: 19.198 mn TL, Gedik: 20.415 mn
TL, yıllık: -%1) ve 12.162 mn TL net kar (kons: 10.931 mn TL, Gedik: 11.958 mn
TL, yıllık: +%18) açıklamıştır. (SINIRLI POZİTİF)
AYGAZ / AYGAZ 31.10.2025 18:43:19
Şirket, 3Ç25'te 21.234 mn TL satış geliri (kons: 21.102 mn TL, Gedik: 21.177 mn
TL, yıllık: -%21), 1.002 mn TL FAVÖK (kons: 972 mn TL, Gedik: 970 mn TL, yıllık:
-%9) ve 1.700 mn TL net kar (kons: 1.469 mn TL, Gedik: 1.558 mn TL, yıllık: +%22)
açıklamıştır. (SINIRLI POZİTİF)
ZORLU ENERJİ / ZOREN 31.10.2025 18:54:50
Şirket, 3Ç25'te 9.829 mn TL satış geliri (yıllık: -%12), 4,9 mlr TL düzetilmiş FAVÖK
(yıllık: +%23) ve 4.479 mn TL net kar (3Ç24: -1.341mn TL) açıklamıştır. (SINIRLI
POZİTİF)
ÇİMSA / CIMSA 31.10.2025 18:28:03
Şirket, 3Ç25'te 11.240 mn TL satış geliri (kons: 11.272 mn TL, yıllık: +%42), 2.376
mn TL FAVÖK (kons: 2.485 mn TL, yıllık: +%7) ve 1.269 mn TL net kar (kons:
976 mn TL, yıllık: -%18) açıklamıştır. (SINIRLI NEGATİF)
ŞİŞE CAM / SISE 31.10.2025 18:25:05
İş Bankası'nın TMS-29 dışı düzeltilmiş sonuçlarına göre Şişecam'ın 3. çeyrekteki
net zararı 108 milyon TL olarak gerçekleşmiştir. (NÖTR)
ARÇELİK / ARCLK 31.10.2025 18:40:37
Hollanda'da yerleşik, paylarının tamamına sahip olunan bağlı ortaklık Beko B.V.
tarafından, 25.900.000 euro tutarında sermaye azaltımı ve 22.800.000 euro tutarında
temettü dağıtımı yapılmasına karar verilmiştir. Söz konusu işlemler kapsamında
toplam 48.700.000 Euro şirket hesaplarına ulaşmış olup, tahsilatın konsolide
finansal tablolar üzerinde herhangi bir etkisi bulunmamaktadır. (NÖTR)
KOÇ HOLDİNG / KCHOL 31.10.2025 18:15:15
Sermayesinde yaklaşık %75 paya sahip olunan bağlı ortaklık TekArt ile Yıldız Holding
ve Sağlam İnşaat arasında, MCI Turizm Marina ile RAM Turizm sermayelerinin
%50'sini temsil eden payların Sağlam İnşaat'tan, MCI ve RAM'in sermayelerinin
kalan %50'sini temsil eden payların sahibi olan Beta Marina'nın sermayesini temsil
eden payların tamamının ise Yıldız Holding'den satın alınmasına yönelik olarak,
Rekabet Kurulu tarafından işleme izin verilmiştir. (NÖTR)
ALARKO HOLDİNG / ALARK 31.10.2025 21:38:07
İngiltere'de kurulu şirketin bağlı ortaklığı Alfor Aviation ile uluslararası bir
havacılık şirketi arasında, Uçak Dönüştürme Sözleşmesi imzalanmıştır. Sözleşme
kapsamında, Alfor Aviation tarafından 8 adet yolcu uçağının kargo uçağına dönüştürülmesi
hizmetleri belirlenen teknik şartlar ve teslim takvimi doğrultusunda
gerçekleştirilecektir.
LOKMAN HEKİM / LKMNH 31.10.2025 19:14:55
Pay geri alım kapsamında 16,86 TL - 16,90 TL fiyat aralığından 15.500 adet alış
işlemi gerçekleştirilmiştir. Geri alım programı çerçevesinde gerçekleştirilen işlemle
birlikte şirket sermayesindeki payları %4,95'e ulaşmıştır. (SINIRLI POZİTİF)
ASTOR ENERJİ / ASTOR 31.10.2025 09:41:01
Şirket ABD'de yerleşik özel bir firma ile 41.388.000 USD (1.737.281.994 TL) tutarında
39 adet güç transformatörü için satış sözleşmesi imzalamıştır. Yapılan
sözleşmenin 2024 yılı hasılatına oranı % 6,53'dür.
PANELSAN / PNLSN 31.10.2025 13:55:57
Şirket, Bursa merkezli özel bir firma ile 31.10.2025 tarihinde, KDV dahil 151.380.000
TL tutarında bir sipariş sözleşmesi imzalamıştır.
Bugün açıklanması beklenen finansal sonuçlar: TOASO Kons: NS: 89.192 mn TL - FAVÖK:
2.841 TL mn - NK: 1.614 mn TL / Gedik: NS: 89.192 mn TL - FAVÖK: 2.934 mn TL
- NK: 1.622 mn TL, OTKAR Kons: NS: 9.099 mn TL - FAVÖK: 258 TL mn - NK: -376
mn TL / Gedik: NS: 10.207 mn TL - FAVÖK: 612 mn TL - NK: -376 mn TL
Kamuyu Aydınlatma Platformu'na 03.11.2025 saat 08:37'ye kadar gelen haberleri kapsamaktadır.
Günlük Bülten / Piyasalar
-------------------------
Dolar/TL
Geçen hafta yurt içinde önemli bir veri akışı bulunmazken, ABD tarafında FED'in
25 baz puanlık indirimi ve de ABD - Çin ticaret müzakerelerinden gelen pozitif
haberler izlendi. Geçen hafta genelinde dolar endeksinde yükselişler kaydedilirken,
kur tarafında ise hafif yükselişler takip edildi. Bugün gözler yurt içinde
açıklanacak enflasyon verilerinde olacak. Beklentimiz ekim ayı enflasyonunun aylık
yüzde 2,9 ve yıllık yüzde 33,3 oranında artış kaydetmesi yönünde. Hafta genelinde
ise cuma günü TCMB yılın son Enflasyon Raporu'nu açıklayacak. Raporda verilecek
mesajlar piyasanın odağında olacak. ABD tarafında ise hükümet kapalı olmaya
devam ediyor. Bu bağlamda ISM imalat PMI, JOLTS açık iş sayısı ve ADP özel
sektör istihdam değişimi öne çıkacak. Dolar/TL, bu sabah saat 08:00 itibariyle
42,06 civarında bulunuyor.
Faizler
10 yıllık uzun vadeli hazine tahvil faizi 6 baz puan artışla yüzde 31,85'e, 2 yıllık
kısa vadeli hazine tahvil faizi ise 13 baz puan düşüşle yüzde 40,01 seviyesinde
günü tamamladılar. Abd hazine tahvillerinde 2 yıllıkta faiz %3,57, 5 yıllıkta
faiz %3,69 ve 10 yıllıkta ise %4,08 seviyelerinde seyrediyor. Bugün İSO Türkiye
İmalat PMI verileri ile ekim ayına ait TÜFE verisi açıklanacak. Gedik Yatırım
olarak ekim ayında TÜFE enflasyonunun aylık %2,9 olacağını tahmin ediyoruz.
Türk-İş'e göre Ekim ayında, açlık sınırı 28.411 TL'ye, yoksulluk sınırı 92.547
TL'ye çıktı. Hazine'nin 2026 Yılında 3 trilyon 289,7 milyar TL anapara ve 2 trilyon
700,3 milyar TL faiz olmak üzere toplam 5 trilyon 990,0 milyar TL tutarında
borç servisi gerçekleştirmesi öngörülmektedir.
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı
kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy
yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında
imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.
Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların
kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve
getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun
sonuçlar doğurmayabilir.
Önemli Not: Bu haberde dosya eki bulunmaktadır. Kullanıcılarımızın dosyaya erişmek için
Manşet'in üst kısmında yer alan linki tıklamaları yeterlidir.
-iDeal Haber Merkezi-
- twitter.com/iDealDataHaber // www.idealdata.com.tr -
