Analiz- ULKER 3. Çeyrek Bilanço Değerlendirmesi (Şeker Yatırım)

NOT: Raporun tamamına ekten ulaşılabilir.

AL
Hedef Fiyat: 170,00 TL
Önceki Hedef Fiyat: 170,00 TL
Getiri Potansiyeli: %48,34

Açıklanan 3Ç25 finansal sonuçlarında satış gelirleri beklentilerle paralel gerçekleşirken,
net kâr ve FAVÖK rakamları ise tahminlerin biraz üzerinde gerçekleşmiştir.
Ancak yüksek finansman giderleri ve kur riski, kârlılık üzerinde baskı oluşturmaya
devam etmektedir. Öte yandan Ülker’in Türkiye’deki fiyat avantajı ve
genişleyen atıştırmalık pazarından aldığı destekle sürdürülebilir büyüme potansiyelini
koruduğunu düşünüyoruz. Bu doğrultuda, finansal sonuçların hisse performansı
üzerinde hafif pozitif bir etki yaratmasını bekliyoruz. 3Ç25 finansal sonuçlarının
ardından, 170,00 TL seviyesindeki hedef pay fiyatımızı ve AL tavsiyemizi
koruyoruz. Mevcut pay fiyatına göre hedef değerimiz, %48,34 oranında getiri
potansiyeli taşımaktadır.


* * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * *

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı
kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy
yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında
imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.
Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların
kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve
getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun
sonuçlar doğurmayabilir.



Önemli Not: Bu haberde dosya eki bulunmaktadır. Kullanıcılarımızın dosyaya erişmek için
Manşet'in üst kısmında yer alan linki tıklamaları yeterlidir.

-iDeal Haber Merkezi-
- twitter.com/iDealDataHaber // www.idealdata.com.tr -