AL
Hedef Fiyat: 772,00 TL
Önceki Hedef Fiyat: 730,66 TL
Getiri Potansiyeli: 41.4%
2025 Beklentileri: TMS 29 etkileri hariç Bim, 2025 yılı için ~%45 (±%5) civarında
satış büyümesi beklemektedir. Bim’in FAVÖK marjı beklentisi ise TFRS-16 etkileri
dâhil ~%7,5 (±%5) civarındadır. Şirket, yatırım harcamalarının satışlara oranını
ise %3,5 - %4,0 olarak beklemektedir. TMS 29 etkileri dahil Bim, 2025 yılı
için ~%8 (±%2) civarında satış büyümesi beklemektedir. Bim’in FAVÖK marjı beklentisi
ise TFRS-16 etkileri dâhil ~%5,0 (±%0,5) civarındadır. Şirket, yatırım
harcamalarının satışlara oranını ise %3,5 - %4,0 olarak beklemektedir. Açıklanan
finansal sonuçlarla birlikte Şirket için hedef fiyatımızı 772,00 TL’ye yükseltiyor
ve AL tavsiyemizi koruyoruz. FAVÖK büyümesindeki devamlılık, büyüme iştahının
hem yurtiçinde hem yurtdışında kesilmemesi, beğendiğimiz iş modeli ve
artan sepet hacminin olumlu etkisine paralel olarak Bim hisselerine defansif pozitif
bakışımızı sürdürüyoruz. Ayrıca, Bim’in güncel piyasa fiyatlamasında, güçlü
nakit akışı yaratan ve döviz riski taşımayan Bim’in değerlemelerimize olumlu
etkisini sürdürdüğünü görüyoruz. Açıklanan finansal sonuçların kısa vadede Şirket
payları üzerine etkisinin pozitif olacağını düşünüyoruz.
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı
kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy
yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında
imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.
Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların
kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve
getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun
sonuçlar doğurmayabilir.
Önemli Not: Bu haberde dosya eki bulunmaktadır. Kullanıcılarımızın dosyaya erişmek için
Manşet'in üst kısmında yer alan linki tıklamaları yeterlidir.
-iDeal Haber Merkezi-
- twitter.com/iDealDataHaber // www.idealdata.com.tr -
