Küresel Piyasalar
-----------------
Dün ABD piyasaları, Başkan Trump'ın Xi ile yapacağı görüşmeye ilişkin belirsizlik
yaratan açıklamalarının teknoloji hisselerini baskılaması nedeniyle karışık seyir
izledi
Dün piyasalarda neler oldu ?
Dün ABD piyasaları, güçlü gelen bilançolara karşın,Başkan Trump'ın Xi ile yapacağı
görüşmeye ilişkin belirsizlik yaratan açıklamalarının teknoloji hisselerini
baskılaması nedeniyle karışık seyir izledi.
Tarifeler cephesinde, Güney Kore'ye iki hafta içinde gideceğini ve orada Xi ile
bir araya gelmeyi planladığını ifade eden Trump, görüşmede birçok konunun ele alınacağını
ve müzakerelerden olumlu sonuçlar beklediğini dile getirdi. Ancak konuşmasının
ilerleyen bölümünde, görüşmenin gerçekleşmeyebileceğine dair ifadeleri
dikkat çekti. Trump'ın sürece ilişkin bazı belirsizlikler bulunduğunu ima eden
söylemleri, planlanan buluşmanın iptal edilebileceği yönünde endişeleri öne
çıkardı. Trump, Çin Devlet Başkanı Xi ile iyi bir ilişki sürdürdüğünü belirterek,
karşılıklı saygıya dayalı ve her iki taraf için de adil bir anlaşma yapılması
gerektiğini ifade etti. ABD Başkanı Trump ile Çin Devlet Başkanı Xi'nin, 31 Ekim-1
Kasım tarihlerinde Güney Kore'de düzenlenecek Asya-Pasifik Ekonomik İşbirliği
(APEC) Zirvesi kapsamında bir araya gelmeleri bekleniyor.
Bilançolar cephesinde ise dün Coca Cola, 3M ve General Motors'un 3Ç25 finansalları
takip edildi. Coca-Cola'nın gelirleri 12,46 milyar dolar ile beklentileri aştı.
Şirketin 0,82 dolar seviyesinde açıklanan düzeltilmiş hisse başına karı da
tahminlerin üzerinde gerçekleşti. Hacim artışının sınırlı kalmasına rağmen, özellikle
Zero Sugar segmentindeki çift haneli büyüme dikkat çekti. Şirket yılın geri
kalanı için organik gelir büyüme hedefini %5-6 aralığında korudu. Bu tablo,
fiyatlama gücü ve markanın dayanıklı talebi sayesinde CocaCola'nın marjlarını
korumaya devam ettiğini gösteriyor. 3M cephesinde de benzer pozitif tablo hakim.
Şirketin satışları yıllık bazda %3,5 artarak 6,52 milyar dolara ulaştı. Düzeltilmiş
hisse başına kar 2,19 dolar ile beklentilerin üzerinde gerçekleşti. Endüstriyel
ürünlerdeki talep toparlanması, maliyet disiplininin güçlenmesi ve verimlilik
artışı 3M'in sonuçlarına olumlu yansıdı. Şirket, 2025 yılı için kâr beklentisini
yukarı yönlü revize ederek güçlü bir görünüm sundu. General Motors (GM)'in
3Ç25 sonuçları da beklentileri aştı. Şirketin gelirleri yaklaşık 48,6 milyar
dolar seviyesinde, beklentilerin üzerinde gerçekleşti. 2,80 dolar seviyesindeki
düzeltilmiş hisse başına kar öngörülenin üzerinde bir performansa işaret etti.
GM, elde ettiği güçlü sonuçların ardından yıl geneli için kâr beklentisini
yukarı yönlü revize etti ve 2025 yılında 12-13 milyar dolar aralığında faaliyet
kârı hedeflediğini duyurdu. Şirketin bilanço dönemindeki en dikkat çekici gelişmelerinden
biri, gümrük tarifelerinin etkisinin azalmış olması ve bu maliyetlerin
önceki tahminlere göre daha sınırlı kalmasıydı. FactSet verilerine göre, şu
ana kadar finansallarını açıklayan S&P 500 şirketlerinin dörtte üçünden fazlasının
karları beklentileri aştı. Büyük teknoloji şirketlerinin yapay zeka odaklı
kazanç artışlarıyla toplam karların büyük kısmını oluşturması bekleniyor. Muhteşem
Yedili'nin yıllık bazda %14,9 kar artışı kaydederek, endeksteki diğer şirketlerin
kar artış beklentisi olan %6,7'nin oldukça üzerinde performans göstermesi
bekleniyor.
Tahvil faizleri cephesinde para politikasına ilişkin beklentilerle yakından ilintili
olan 2 yıllık tahvil faizi %3,45 seviyesinde yatay seyir izlerken, 10 yıllık
tahvil faizi petrol fiyatlarındaki gerilemenin etkisiyle %3,96 seviyesine geriledi.
Faiz patikasına ilişkin olarak Fed'in Ekim ayı toplantısında 25 baz puanlık
faiz indirimine gideceği yönündeki olasılığa kesin gözüyle bakılıyor. VIX
endeksi de 0,36 puan düşüşle 17,87 seviyesine geriledi.
Dow Jones endeksi %0,47 artışla 46.924,68 seviyesine yükselirken, S&P 500 endeksi
yatay seyir izleyerek 6.735,33 seviyesinden kapandı. Nasdaq endeksi de %0,16
düşüşle 22.953,67 puandan günü tamamladı. Hisseler özelinde, Coca-Cola ve 3M, güçlü
bilançolarının ardından sırasıyla %4,1 ve %7,7 yükselerek Dow'un kazançlarını
destekledi. General Motors kar beklentisini artırmasının ardından %14,9 değer
kazandı. Buna karşılık Alphabet ve Broadcom yaklaşık %2, Nvidia ise %1 geriledi.
Bugün ne bekliyoruz?
Bu sabah Asya piyasalarında ise satıcılı seyir görülüyor. Trump-Xi görüşmesine ilişkin
öne çıkan endişelere ek olarak, Başkan Trump'ın, ABD'nin 1 Kasım'dan itibaren
Çin mallarına yaklaşık %155 tarife uygulayacağı yönündeki haber akışları
piyasalardaki görünümde etkili oluyor. Ayrıca, dün Altın Ons fiyatlarında %5,3
ile son 12 yılın en sert günlük değer kaybının yaşanmasının ardından Avustralya'dan
Endonezya ve Çin'e kadar değerli metal şirketlerinin hisselerindeki satışların
da piyasaların seyrinde belirleyici olan bir diğer unsur olduğunu gözlemliyoruz.
Şu saatlerde Altın Ons fiyatı %0,19 artışla 4.132 seviyesinde bulunuyor.
Gümüş ise bir önceki seansta kaydettiği %7,1'lik sert düşüşün ardından hafif yükseliş
kaydederek 50 seviyesine yakınsıyor. Değerli metallerdeki satışların bir
makro şoktan ziyade, kar satışı niteliğinde olduğu belirtiliyor.
ABD vadelilerinde bu sabah hafif alıcılı seyir hakim.
Bugün ABD'de MBA mortgage başvuruları verisi takip edilecek. Hatırlanacağı üzere
10 Ekim haftasına ilişkin veri haftalık bazda %1,8 düşüş kaydetmişti.
Gelecek gündemde neler var?
Yarın ABD'de haftalık işsizlik maaşı başvuruları, mevcut konut satışları ve Kansas
Fed imalat aktivitesi verileri takip edilecek. 18 Ekim haftasına ilişkin haftalık
işsizlik maaşı başvuruları verisinin 225k seviyesinde gerçekleşmesi bekleniyor.
11 Ekim haftasına ilişkin devam eden başvurular verisinin de 1,92 mn seviyesinde
öngörülüyor. Mevcut konut satışları Eylül ayı verisinin aylık bazda %1,5
artışla 4,06 mn seviyesinde gerçekleşmesi tahmin ediliyor. Kansas Fed imalat
aktivitesi Ekim ayı verisine ilişkin olarak ise piyasa beklentisi bulunmuyor.
Hatırlanacağı üzere Eylül ayı verisi aylık bazda 3 puan artışla 4 seviyesine yükselmişti.
Euro bölgesinde de tüketici güveni verisi takip edilecek. Ekim ayı öncü
verisinin 0,1 puan düşüşle -15 seviyesine gerilemesi bekleniyor
Yurt İçi Piyasalar
------------------
Küresel piyasalardaki zayıf seyrin etkisiyle endeksin güne temkinli başlangıç yapabileceğini
düşünüyoruz
Dün piyasalarda neler oldu?
Dün BİST100 endeksi %0,03 artışla 10.487,41 puandan başladı. Sabah saatlerinde 10.511,62-10.452,81
bandında dalgalanan endeks, yoğunlaşan realizasyonlar sonrasında
10.418,81 seviyesine geriledi. Gün içinde 10.450 seviyesi üzerinde taban oluşturan
endeks, kapanışa doğru tepki yükselişleriyle 10.500 seviyesinin üzerini
test ettikten sonra, %0,16 düşüşle 10.467,20 seviyesinden günü tamamladı. Bankacılık
endeksi %0,85 yükselirken, sanayi endeksi %0,24 değer kaybetti. Günlük
işlem hacmi 120,80 milyar TL seviyesinde gerçekleşti.
Bugün ne bekliyoruz?
Küresel piyasalardaki zayıf seyrin etkisiyle endeksin güne temkinli başlangıç yapabileceğini
düşünüyoruz.
Yurt içinde bugün veri akışı sakin seyredecek.
Gelecek gündemde neler var?
Yarın yurt içinde tüketici güven endeksi ve TCMB'nin PPK toplantısı takip edilecek.
Hatırlanacağı üzere Eylül ayı tüketici güveni verisi aylık bazda 0,38 puan
düşüşle 83,87 seviyesinde gerçekleşmişti. TCMB de Eylül ayındaki toplantıda politika
faizini 250 baz puan indirerek %40,5'e düşürmüştü.
Tahvil ve Döviz Piyasaları
--------------------------
Küresel piyasalarda, geçtiğimiz hafta JP Morgan CEO'sunun ABD'deki özel sektör kredileri
ile ilgili soruna işaret etmesinin ardından dün de İngiltere Merkez Bankası
Başkanı Bailey, ABD merkezli otomobil yedek parça üreticisi First Brands
ve otomobil kredisi veren Tricolor şirketlerinin iflasının sistemik riske yol açabileceği
konusunda uyarıda bulunması dikkat çekti. Veri akışının zayıf olduğu
günde ABD-Çin ticaret geriliminde yumuşama sinyalleri sonucu gelen kar satışlarıyla
Ons Altın sert düşüşle %5,3 değer kaybederken, tahvil piyasalarında ise alış
eğilimi izlendi. ABD 10 yıllık gösterge tahvil faizi 4 bp azalışla %3,95, Almanya
10 yıllık gösterge tahvil faizi ise 3 bp azalışla %2,55 seviyesinde işlem
gördü.
Türkiye'nin 5 yıllık Dolar cinsi CDS risk primi 7 bp azalışla 263 baz puana gerilerken,
Ocak 2035 vadeli 10 yıllık Eurobond faizi 8 bp azalışla %6,65 seviyesinden
işlem gördü.
Döviz tarafında, majör para birimleri ABD Dolar'ı karşısında değer kaybetti. Dolar
Endeksi 98,920 seviyesine yükselirken, Euro / Dolar paritesi 1,1602 seviyesine
geriledi. Dolar / TL spot kuru ise 41,96 seviyesinden işlem gördü.
Yurt içi tarafta, TL tahvil piyasaları satıcılı seyir izledi. Ekim 2027 vadeli 2
yıllık gösterge tahvilin bileşik faizi 8 bp artışla %40,42, Eylül 2035 vadeli
10 yıllık gösterge tahvilin faizi ise 11 bp artışla %31,99 seviyesinden işlem gördü.
BİST Kesin Alım Satım Pazarı'nda işlem hacmi 53,5 milyar TL'ye yükseldi.
Yurt İçi Haberler
-----------------
Cumhurbaşkanımız Sayın Erdoğan ve Kuveyt Emiri Şeyh Meşal el-Ahmed el-Cabir es-Sabah'ın
huzurunda, Türkiye ile Kuveyt arasında 4 ayrı anlaşma imzalandı. İlk olarak,
Türkiye ile Kuveyt arasında Deniz Taşımacılığı Anlaşması imzalandı. Ayrıca,
Ulaştırma ve Altyapı Bakanlığı ile Kuveyt İçişleri Bakanlığı arasında, Gemi
Adamları Sertifikalarının Karşılıklı Tanınmasına İlişkin Mutabakat Zaptı kabul
edildi. Bu iki belge, Dışişleri Bakanı Hakan Fidan ve Kuveyt Başbakan Birinci
Yardımcısı ve İçişleri Bakanı Şeyh Fahad Yusuf Saud el-Sabah tarafından imzalandı.
Enerji alanındaki işbirliğini kapsayan üçüncü mutabakat zaptı, Enerji ve
Tabii Kaynaklar Bakanı Alparslan Bayraktar ile Kuveyt Elektrik, Su ve Yenilenebilir
Enerji Bakanı, Maliye Bakan Vekili ve Ekonomik İşler ile Yatırımdan Sorumlu
Devlet Bakanı Dr. Subaih Abdulaziz Abdulmohsen el-Muhaizem tarafından imza altına
alındı. Son olarak, Cumhurbaşkanlığı Yatırım ve Finans Ofisi ile Kuveyt Doğrudan
Yatırım Teşvik Kurumu (KDIPA) arasında, doğrudan yatırım teşviki alanında
işbirliğine ilişkin mutabakat zaptı imzalandı. Bu anlaşmaya, Türkiye adına Cumhurbaşkanlığı
Yatırım ve Finans Ofisi Başkanı Ahmet Burak Dağlıoğlu, Kuveyt adına
ise KDIPA Genel Müdürü Şeyh Dr. Meşal Cabir el-Ahmed el-Sabah imza attı. Bu
4 anlaşma, iki ülke arasındaki ekonomik, ticari ve enerji ilişkilerinin güçlendirilmesi
açısından yeni bir dönemin başlangıcı olarak değerlendirildi.
Kayıt dışı ekonomiyle mücadele için 2026 bütçesinden 8,3 milyar lira ödenek kullanılması
planlandı. Gümrük bölgelerinde asayişin sağlanması, giriş-çıkışların olası
suistimalleri önleyecek biçimde denetim altında tutulması ve kaçakçılıkla
mücadelenin artırılması hedefleniyor. Yıllık denetim sayısı, eknik sistem ve ekipmanların
sayısı, etkin görev yapan dedektör köpek sayısı artırılacak.
Ticaret Bakanlığı, yayımladığı genelgeyle sağlık açısından yüksek risk taşıdığı
belirlenen ayakkabı, oyuncak ve saraciye ürünlerinin posta ve hızlı kargo taşımacılığı
yoluyla basitleştirilmiş gümrük beyannamesi ile Türkiye'ye getirilmesini
kısıtladı. Bakanlıktan yapılan açıklamada, bazı e-ticaret platformlarında satılan
ürünlere ilişkin denetimler ve laboratuvar analizleri sonucunda incelenen
182 ürünün 148'inin ürün güvenliği ölçütlerini taşımadığı sonucuna ulaşıldığı belirtildi.
sahibinden.com, Bahçeşehir Üniversitesi Ekonomik ve Toplumsal Araştırmalar Merkezinin
(BETAM) hazırladığı Eylül ayı Otomobil Piyasası Görünümü raporunu paylaştı.
Buna göre, Eylül'de otomobil piyasasında reel fiyatlar geçen yılın aynı dönemine
göre %9,8 geriledi. Otomobil talep endeksi geçen yılın aynı ayına kıyasla
%3,9 daha yüksek seviyede yer aldı.
Asgari Ücret Tespit Komisyonu'nun işleyişini belirleyecek Danışma Kurulu toplantısı
sona erdi. Toplantıda, asgari ücreti belirleyecek olan komisyonun 15 kişisiden
oluşturulması kararlaştırıldı. 2026 Asgari Ücret Tespit Komisyonunun işleyişini
belirleyecek olan görüşmelerin ilk adımı dün atıldı. Çalışma ve Sosyal Güvenlik
Bakanlığında yapılan toplantıya, Çalışma Genel Müdürü Mehmet Baş başkanlık
etti. Aralık'ta başlayacak asgari ücret görüşmeleri öncesi taraflar komisyonun
temsil dengesi ve karar süreçleri üzerine tartıştı. Toplantıya, Türk-İş Genel
Başkan Yardımcısı Ramazan Ağar, TİSK Genel Sekreteri Akansel Koç, Hak-İş ve DİSK
temsilcileri katıldı.
Yurt Dışı Haberler
------------------
Goldman Sachs, petrol piyasasında uzun zamandır beklenen arz fazlasının görülmeye
başladığını belirtti. Analistler, OECD'deki görünür ticari stoklar yıl başından
bugüne kadar günlük 340.000 varil arttığını, bu artışın da bugüne kadarki toplan
stokların dörtte birini oluşturduğunu belirtiyor. Ayrıca bu payın yıl sonuna
kadar üçte bire yükselmesi bekleniyor. Goldman Sachs, brent petrolünün 2026'nın
4. çeyreğinde varil başına 52 dolara kadar düşeceğini öngörüyor. Ukrayna'nın
enerji altyapısına yönelik saldırıları nedeniyle Rusya'nın üretimine yönelik
aşağı yönlü riskler bulunuyor. Rusya'nın petrol üretimindeki aşağı yönlü değişimler
ise Goldman Sachs'ın tahminleri üzerinde yukarı yönlü risk oluşturuyor. Görünüm
düşüş eğiliminde olsa da, yaklaşan stok artışlarının zaten fiyatlandırılmış
olması ve dizel rafineri marjlarındaki güçlü performansın talebi desteklemesi
nedeniyle fiyat düşüşleri yavaş olabilir.
Altın, hisse senedi yatırımcıları için geleneksel güvenli liman olmasına rağmen,
pandemi döneminden bu yana S&P 500'e karşı en yüksek oynaklık düzeyine ulaştı.
30 günlük altın volatilitesi ile ABD hisse senedi endeksi arasındaki fark 11 puanı
geçti - son 10 yılda bu farkın daha geniş olduğu tek dönem Eylül 2020'ydi.
ABD Hazine Bakanı Bessent, Arjantin Merkez Bankası ile ekonomik istikrar anlaşması
imzalandığını duyurdu. Söz konusu istikrar anlaşmasının bir kurtarma paketi
olmadığını belirten Bessent, Arjantin için daha iyi bir ekonomik geleceğe giden
bir köprü olarak nitelendirdi. Bessent, Arjantin Devlet Başkanı Javier Milei'nin
aşırı harcama, mali disiplinsizlik ve sorumsuz borçlanma dahil geçmişteki
ekonomik politikaları tersine çevirmek için yoğun çaba harcadığını belirterek,
Uluslararası Para Fonunun (IMF) da Arjantin'in güçlü ekonomik programını desteklediğini
aktardı.
Çin'de üretken yapay zeka sistemlerini kullananların sayısının, 2025'in ilk yarısında
geçen yıla kıyasla iki kattan fazla artarak 515 milyona ulaştığı bildirildi.
Bank of America Corp. stratejistlerine göre, ABD'de kredi piyasasındaki gerginliğin
devam etmesi, emeklilik fonları da dahil olmak üzere uzun pozisyondaki yatırımcıların
satış yapmaya zorlanmasına ve borsalarda yeni bir çöküşe yol açabilir.
Stellantis, önümüzdeki dört yılda ABD'de üretim kapasitesini genişletmek için 13
milyar dolarlık yatırım planlıyor.
Şirket Haberleri
----------------
Bim (BIMAS, Nötr): Şirket tarafından 21 Ekim 2025 tarihinde 50.000 adet pay geri
alındı. Şirketin sahip olduğu BIMAS payları 6.425.000 adete ulaştı (Şirket sermayesine
oranı %1,0708).
Mavi Giyim (MAVI, Nötr): Şirket tarafından 21 Ekim 2025 tarihinde pay başına 39,00
TL - 39,26 TL fiyat aralığından (ortalama 39,2190TL) toplam 250.000 TL nominal
değerli MAVI B Grubu pay senedi geri alındı. Bu işlemle birlikte, bugüne kadar
geri alınan toplam B grubu pay sayısı 8.900.000 adet olup, bu payların sermayeye
oranı yaklaşık %1,12'dir
SDT Uzay (SDTTR, Pozitif): Şirket, tüzel kişiliği olmayan iş ortaklığı ile birlikte,
yurt içi bir müşterisine savunma sistemleri alanında daha önce teslim ettiği
bir ürün ailesine, 2025-2027 yıllarını kapsayan dönemde, periyodik bakım, yedek
parça ve onarım hizmetleri desteği verilmesi konusunda 21 Ekim 2025 tarihinde
bir sözleşme imzaladı. İşin bedeli 2 milyon ABD Doları olup, şirketin payı 1
milyon ABD Doları'dır.
Bülbüloğlu Vinç (BVSAN, Pozitif): Şirket yurt içinde faaliyet gösteren bir firma
ile dört adet gezer köprülü vinç üretimi ve teslimi konusunda 625.000 Avro (KDV
Hariç) tutarında bir sözleşme imzaladı. Söz konusu vinçlerin üretim ve tesliminin
2026 yılının üçüncü çeyreğinde tamamlanması planlanıyor.
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı
kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy
yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında
imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.
Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların
kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve
getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun
sonuçlar doğurmayabilir.
Önemli Not: Bu haberde dosya eki bulunmaktadır. Kullanıcılarımızın dosyaya erişmek için
Manşet'in üst kısmında yer alan linki tıklamaları yeterlidir.
-iDeal Haber Merkezi-
- twitter.com/iDealDataHaber // www.idealdata.com.tr -
